Novapierre Allemagne 2

La SCPI Novapierre Allemagne 2 est une Société civile de placement immobilier à capital variable créée en 2019 par PAREF Gestion, une Société de gestion spécialisée dans l’investissement immobilier depuis 1991. Elle fait partie de la catégorie des SCPI de rendement et se distingue par sa stratégie d’investissement centrée sur l’immobilier commercial en Allemagne.

Son objectif principal est de distribuer un revenu trimestriel potentiel à ses associés, tout en bénéficiant d’une fiscalité avantageuse grâce à la convention franco-allemande. La SCPI Novapierre Allemagne 2 a reçu le prix de la meilleure SCPI européenne aux Victoires de la Pierre Papier 2021.

La SCPI Novapierre Allemagne 2 se distingue par son positionnement sur le marché allemand, qui offre de nombreux atouts pour les investisseurs immobiliers :

•  Une économie solide et dynamique, première puissance européenne et quatrième mondiale.
•  Une population nombreuse et consommatrice, avec plus de 83 millions d’habitants et un pouvoir d’achat élevé.
•  Un marché immobilier stable et attractif, avec une demande soutenue, une offre limitée et des prix raisonnables.
•  Une fiscalité favorable pour les investisseurs français, grâce à la convention franco-allemande qui évite la double imposition des revenus locatifs et des plus-values.

Novapierre Allemagne 2 : sa stratégie d’investissement

La stratégie d’investissement de la SCPI Novapierre Allemagne 2 consiste à acquérir des biens immobiliers commerciaux situés principalement en Allemagne, dans des zones à fort potentiel de croissance et de consommation. La SCPI s’intéresse notamment aux retail-parks, qui sont des ensembles de magasin regroupant des enseignes diversifiées et complémentaires, offrant une expérience de shopping agréable et pratique aux clients. La SCPI peut également investir dans d’autres types de commerces, tels que les supermarchés, les centres commerciaux ou les magasins de centre-ville.

Concernant les critères de sélection des biens immobiliers, ils sont basés sur la qualité de l’emplacement, la visibilité, l’accessibilité, la rentabilité, la durée des baux, la solvabilité des locataires et le potentiel de valorisation. La SCPI privilégie les actifs neufs ou récents, respectueux des normes environnementales et énergétiques. La SCPI bénéficie de l’expertise et du réseau de Principal Real Estate Europe, un acteur majeur de l’immobilier en Allemagne, qui assure la recherche, l’acquisition et la gestion des actifs pour le compte de PAREF Gestion.

Pour information, PAREF Gestion est une filiale du groupe PAREF, coté sur Euronext Paris depuis 2005. Elle gère plus de 2 milliards d’euros d’actifs immobiliers pour le compte de plus de 30 000 associés. Cette société dispose d’une expertise reconnue dans les différents segments du marché immobilier : résidentiel, bureaux, commerces, hôtellerie, etc. Elle s’appuie sur un réseau de partenaires locaux pour sélectionner les meilleures opportunités d’investissement en France et en Europe.

Novapierre Allemagne 2 : caractéristiques au 31 mars 2023

Au 31 mars 2023, la SCPI Novapierre Allemagne 2 affiche les caractéristiques suivantes :

• Capitalisation : 356 millions d’euros,
• Nombre d’associés : 6 348 ;
• Nombre d’actifs : 17 ;
• Valeur du patrimoine : 388 millions d’euros,
• Surface totale occupée du patrimoine : 149 000 m² ;
• Taux d’occupation financier : 98,8 % ;
• Taux d’occupation immobilier : 97,9 % ;

Il convient de rappeler que la zone d’investissement de cette SCPI est 100 % allemande. De ce fait, voici la répartition par secteur géographique de ses biens : 

• Basse‑Saxe : 2,8 % ;
• Pays‑Bas : 20,1 % ;
• Rhénanie du Nord‑Westphalie : 17,1 % ;
• Hesse : 3,3 % ;
• Bade‑Wurtemberg : 24,8 % ;
• Mecklembourg‑Poméranie‑Occidental : 1,9 % ;
• Brandebourg : 0,9 % ;
• Saxe‑Anhalt : 0,8 % ;
• Saxe : 14,0 % ;
• Bavière 14,3 %.

En outre, la répartition par secteur de bien immobilier de la SCPI est 100% commerces, notamment :

• Alimentaire : 29,0 % ; 
• Bricolage : 35,1 % ; 
• Drugstore : 6,1 % ;
• Habillement : 14,5 % ;
• Restauration  : 1,8 % ;
• Autres : 13,5 %.

Ses points forts et les risques

La SCPI Novapierre Allemagne 2 présente plusieurs points forts. Tout d’abord, elle offre une diversification géographique et sectorielle de son patrimoine immobilier, ce qui permet de réduire le risque locatif et de profiter des opportunités du marché allemand. C’est donc une SCPI Européenne, ce qui permet des avantages fiscaux spécifiques (sous condition : pas de double imposition, pas de prélèvements sociaux…)

De plus, elle assure une distribution régulière et attractive de revenus potentiels, avec un taux de distribution de 4,50 % en 2022. En outre, cette SCPI propose une valorisation du capital à long terme, avec une revalorisation du prix de la part de 4 % en 2022.

Enfin, sa gestion est rigoureuse et transparente, assurée par PAREF Gestion et Principal Real Estate Europe, deux acteurs reconnus et expérimentés dans l’immobilier.

Comme avec tous les SCPI du marché, l’investissement en SCPI Novapierre Allemagne 2 comporte certains risques qu’il convient de prendre en compte. Tout d’abord, il existe le risque de perte en capital, qui est lié à la fluctuation des prix du marché immobilier et à la liquidité limitée des parts de SCPI.

De plus, il y a le risque de baisse des revenus, qui peut être causé par les vacances locatives, les impayés ou les renégociations des baux. Il est également important de considérer le risque lié à l’endettement, qui résulte du recours à l’emprunt pour financer les acquisitions ou les travaux.

Enfin, il faut prendre en compte le risque associé à la variation du taux de change entre l’euro et le franc suisse, qui peut avoir un impact sur le montant des revenus perçus en euros.

Les performances passées de Novapierre Allemagne 2 ne sont pas indicatives de ses performances futures. 

Profil des investisseurs et conditions d’investissement

La SCPI Novapierre Allemagne 2 s’adresse aux investisseurs qui recherchent un revenu trimestriel potentiel et une valorisation de leur capital sur le long terme. Le montant minimum d’investissement requis pour souscrire des parts de la SCPI est de 10 parts pour tout nouvel associé, soit 2600 euros au prix de souscription actuel de 260 euros par part. En outre, la SCPI Novapierre Allemagne 2 est un support de placement long terme, dont la durée de détention recommandée est de 8 à 10 ans minimum.

Les investisseurs peuvent souscrire des parts de la SCPI par plusieurs méthodes : en pleine propriété, en démembrement temporaire ou viager, ou par versement programmé. Ils doivent toutefois tenir compte du délai de jouissance des parts, qui est fixé au premier jour du sixième mois suivant la réception intégrale des fonds par la société.

Les investisseurs doivent également prendre en considération les frais liés à l’investissement en SCPI, qui sont les suivants : les frais de souscription, qui représentent 10 % du prix de la part et qui sont prélevés à l’entrée, les frais de gestion, qui sont de 12 % TTC des produits locatifs hors taxes et des produits financiers nets, les frais de sortie, qui sont égaux à la différence entre le prix de souscription et le prix de retrait, soit actuellement 26 euros par part.

Notre avis sur la SCPI Novapierre Allemagne 2

Novapierre Allemagne 2 est 100% allemande et 100% commerce. Donc, la possibilité de l’évolution des gains est considérablement fixe. En outre, cela contribue à une rente stable sans trop de contraintes vis-à-vis aux impôts.